שירותי ניהול הון משפחתי

ניתן לראות מגמה מובהקת ומתמשכת של גידול בהון הפרטי בקרב משפחות. לאור זאת, הרבה מאוד אנשים מתחילים להבין את החשיבות הגוברת של ניהול הון משפחתי, בליווי מקצועי ואיכותי. ניהול הון משפחתי אינו עוד נחלתם הבלעדית של משפחות מאצולת הממון. זהו צעד חשוב לכל משפחה המבקשת לחתור לעתיד פיננסי טוב יותר, יציב ומתוכנן.

ניהול הון משפחתי – מה זה אומר?

ניהול תקציב הוא צעד נבון ברמה האישית וגם המשפחתית. עם זאת, ניהול הון משפחתי הוא הרבה יותר מאשר ניהול תקציב. מדובר במהלך רחב, שמביט על צבר של הון משפחתי במבט מלמעלה ובראייה מקיפה. ניהול הון משפחתי צריך להביא בחשבון את הטווח הקצר, הטווח הבינוני אבל גם את הטווח הארוך. באופן יסודי, ניהול הון משפחתי נשען על כל מקורות ההכנסה שלכם, תחשיבי ההוצאות, סך הנכסים וסך ההתחייבויות של המשפחה. ניהול הון משפחתי צריך לזהות במדויק מהם כל הנכסים הפיננסיים שלכם, חסכונות, השקעות, נדל"ן. מכל זה יש לנכות התחייבויות כמו משכנתאות והלוואות. לאחר שיש לכם תמונת מצב מלאה של הון משפחתי נקי נוכחי, ניתן לעבור לשלב הבא.

השלב הבא של ניהול הון משפחתי הוא בניית תכנית פיננסית כלכלית מלאה. התוכנית חייבת להתאים למשפחה שלכם, להרכב התא המשפחתי, לצרכים נוכחיים ועתידיים וכמובן למטרות שתרצו להגדיר. מבחינה מעשית, תכנית לניהול הון משפחתי תפרט יעדים לטווח קצר (למשל הפרשת חיסכון להוצאות פתאומיות ולא צפויות), יעדים לטווח בינוני לצד יעדים לטווח הארוך כגון הכנה לפרישה. שימו לב, התכנית במיטבה צריכה להיות די גמישה. המטרה היא שתוכלו להגיב כראוי לתרחישים שונים לאורך חייכם.

השילוב בין עקרונות ברורים לבין גמישות מסויימת, מהווה מסגרת טובה של ניהול הון משפחתי בצורה יעילה וחכמה. כל זאת, במקביל לצעדים חשובים של גידור סיכונים. כלומר פיזור בהשקעות, שימוש נכון בכיסוי ביטוחי, שמירה על נזילות מסוימת מסוים והבנה שהבלתי צפוי הוא חלק מהחיים (גם הפיננסיים). וזה לא הכל, כדי להצמיח הון משפחתי, צריך להכניס לתמונה שיקולי מס. שימוש נכון בהטבות מס יאפשר להגדיל באופן חוקי ולגיטימי את ההון משפחתי.

פמילי אופיס וניהול הון משפחתי

אחד היתרונות המרכזיים של עבודה עם פמילי אופיס לצורך ניהול הון משפחתי טמון בקבלת מגוון הזדמנויות השקעה. השקעות מגוונות ומתוחכמות יכולות להצמיח את ההון בצורה מושכלת. מולטי פמילי מסייע בניתוח מצבי שוק ומתן כלים לבחירה במגוון רחב של אפיקי השקעה. יש לציין כי בנוסף לניהול השקעות, פמילי אופיס מספק שירותים נוספים לצורך ניהול הון משפחתי. כך למשל שירות של תכנון מס וניצול הקלות מס, העברת נכסים והשקעות בין הורים לצאצאים, ניהול נכסים ריאליים ועוד. הסיוע בניהול הון משפחתי נעשה לאור גיבוש סט של ערכים, העדפות, מטרות ויעדים.

בניית תוכנית השקעות וחשיבותה

לתכנון מוקדם יש חשיבות רבה בחיים וזה נכון גם כשמדובר על תכנון פיננסי משפחתי במובנו הרחב. תכנית לביצוע השקעות מגוונות עומדת בבסיס של ניהול הון משפחתי במיטבו. הרעיון הוא להגדיר במדויק את המטרות של המשפחה שלכם, להבין את רמת הסיכון שמוכנים להביא בחשבון ואת טווחי ההשקעות לאור יעדים שונים. התוכנית חייבת להתאים לנסיבות הייחודיות ולהעדפות של כל משפחה בדרכה. יש משמעות לגיל בני המשפחה, המצב הבריאותי, מקורות הכנסה בהווה ובעתיד, התחייבויות פיננסיות. עקרון מובהק של ניהול הון משפחתי גורס כי ניהול השקעות הולך יחד עם גידור הסיכונים. מדובר בפיזור בין סוגי נכסים שונים וכן פיזור בין מגזרים עסקיים ובין שווקים גיאוגרפיים (שהרי אנו בעידן גלובלי). לאור תנודתיות גוברת בשווקים, פיזור נאות מסייע בהפחתת הסיכונים הפיננסיים, הישמרות מפני זעזועים בשוק מסוים או בסקטור כזה או אחר (שהיה יציב אך יכול להתערער). חשוב להדגיש כי אסטרטגיית השקעות להצמחת הון משפחתי אינה מהלך של "זבנג וגמרנו". זהו תהליך, מדובר בניהול שמצריך תשומת לב, ביצוע שינויים מפעם לפעם. מזמן לזמן יש לבחון את מכלול ההשקעות, להגדיר מחדש יעדי ההשקעה לאור שינויים בנסיבות אישיות, משפחתיות, עסקיות, כלכליות. יש לערוך התאמות לאור שינויים בסביבת השוק ובסביבה הכלכלית כולה. כמו כן, אי אפשר לנהל הון משפחתי לאורך זמן, מבלי להתייחס לשיקולי המס. ניהול הון משפחתי לא יהיה שלם אם יתעלם מהטבות מס המגיעות לפי קריטריונים מגוונים (לרבות גיל, פרישה מעבודה). שימוש בהטבות המגיעות, משלים את התמונה ומשפר את התשואה שמשיגים על ההון משפחתי.

השקעות אלטרנטיביות וניהול הון משפחתי

בשל שינויים בסביבת הריבית ובשל סיבות רבות נוספות, הפכו השקעות אלטרנטיביות לרכיב מהותי של ניהול הון משפחתי. השקעות אלו, שנחשבו בעבר למתאימות אך ורק למשקיעים מוסדיים או לאנשים האמידים ביותר, נפתחו בהדרגה גם למשקיעים פרטיים. ניתן לציין כדוגמא אפיקים כגון קרנות השקעה פרטיות, השקעות בנדל"ן מסחרי, קרנות גידור, הלוואות חברתיות (P2P), השקעות אקזוטיות בקריפטו, אוספים יקרי ערך ואפילו רכישת יצירות אמנות או בתכשיטים מיוחדים. השקעות אלו לא קשורות לשווקי ההון והן מאפשרות פיזור סיכונים וסיכוי לתשואה גבוהה. עם זאת, נדגיש כי לא לכולם יתאימו כל סוגי ההשקעות האלטרנטיביות. יועצי ניהול הון משפחתי מסבירים כי השקעות מסוג זה נחשבות לפחות נזילות לעומת השקעות יותר סטנדרטיות. יש צורך במומחיות גבוהה לזיהוי השקעות בעלות ערך. בנוסף, עלויות הניהול של חלק מהשקעות מסוג זה גבוהות יותר מאלה של השקעות מקובלות. אם רוצים להפנות הון משפחתי מסוים להשקעות אלטרנטיביות, מקובל לבצע זאת בזהירות, בצורה מדורגת ובשילוב עם השקעות מגוונת אחרות.

תכנון פיננסי לכל שלב בחיים

ניהול הון משפחתי בצורה חכמה נערך בהתאם לגיל ולשלבי החיים של בני המשפחה. כל שלב בחיים נראה אחרת ומחייב התאמה פיננסית או היערכות נאותה. למשל, בשלבים המוקדמים של חיי העבודה, הדגש לרוב מופנה לבניית בסיס פיננסי להמשך הדרך. ניהול הון משפחתי בגיל זה נשען על ניהול תקציב, הפניית אחוז מההכנסה להוצאות לא צפויות. זה הזמן להתחיל להתרגל לחסוך, גם  לטווח ארוך. בשלב הבא בחיים, כאשר הקריירה בשיאה וההכנסות גבוהות יותר, ניהול הון משפחתי שם יותר דגש על הגדלת רכיב החסכונות וההשקעות. זה הזמן להגדיל את החיסכון לפנסיה, תוך שיקולים של מיסוי פנסיוני והטבות מס רלוונטיות. ניתן להתחיל לשלב השקעות יותר מגוונות ופחות סולידיות למי שמעוניין בכך ולהפנות כספים גם להשקעות מוכרות במס.

לקראת גיל הפרישה ניהול הון משפחתי מחייב הסתכלות אחרת. המיקוד בשלב זה הוא על שימור ההון, הפניית הון למקורות הכנסה יציבים ומניעת שחיקה של חסכונות והשקעות. למי שצבר הון משפחתי משמעותי, זה הזמן להתחיל לתכנן צעדים לקראת העברת הון לצאצאים (העברת הון בין דורית). תכנון פרישה לפנסיה בשלב זה, נעשה תוך התייחסות לגורמים שונים, כגון תחשיב עלויות של טיפול רפואי להמשך החיים. כדאי מבעוד מועד לרכוש כיסויים מתאימים וביטוחים אישיים ומשפחתיים. כחלק של ניהול הון משפחתי, ניתן גם להכין צוואה שתמנע סכסוכים משפחתיים בעתיד.

חשיבות הייעוץ המקצועי והטבות מס בניהול הון משפחתי

לאור המורכבות הפיננסית, חשיבותו של ייעוץ מקצועי לטובת ניהול הון משפחתי איננה מוטלת בספק. יועץ פיננסי מנוסה מכיר מקרוב סוגיות של ניהול, פיתוח, שימור והגדלת הון משפחתי. הייעוץ לטובת ניהול הון משפחתי צריך להיעשות מתוך הבנה עמוקה בהשקעות, מזווית אובייקטיבית ותפיסה רחבה של הון משפחתי והשקעות. יעוץ מקצועי יכול להביא ערך משמעותי בתכנון מס,  קיבוע זכויות וכיוצא בזה. ניהול הון משפחתי באופן שמגלם היטב הטבות מס והקלות שונות, יכול לייצר חיסכון נוסף בקנה מידה רחב.